Banka karlılığı(Getiri; Karlılık) ekonomik verimliliğin göreceli bir göstergesidir. Bankanın kaynaklarının ve sermayesinin kullanımındaki verimlilik düzeyini kapsamlı bir şekilde yansıtır. Kârlılık oranı, faaliyet kârının onu oluşturan varlıklara, kaynaklara veya akışlara oranı olarak hesaplanır. Banka karlılığı, yatırılan fon birimi başına kar göstergeleri veya alınan her para biriminde yer alan kar göstergeleri ile ifade edilebilir. Kârlılığı karakterize eden ana göstergeler ROA ve ROE'dir.
ROA (Varlık Getirisi)— banka varlıklarını kullanmanın karlılığının bir göstergesi. Bankanın raporlama tarihindeki vergi sonrası kârının, bankanın ilgili dönemde kullandığı varlıkların ortalama değerine oranı olarak hesaplanır ve yüzde olarak ifade edilir.
ROE (Özsermaye Getirisi)— bankanın kayıtlı sermayesini kullanmanın karlılığının bir göstergesi. Bankanın raporlama tarihindeki vergi sonrası kârının, ilgili döneme ilişkin kayıtlı sermayenin ortalama değerine oranı olarak hesaplanır ve yüzde olarak ifade edilir.
ROA ve ROE'ye ek olarak, ROC, RAROC, CIR vb. gibi diğer karlılık göstergeleri de hesaplanabilir.
ROC (Sermaye Getirisi)— bankanın sermayesini kullanmanın karlılığının bir göstergesi. Bankanın raporlama dönemi net kârının, bankanın yıllık ortalama sermaye tutarına oranı olarak hesaplanır ve yüzde olarak ifade edilir.
RAROC (Riske Göre Ayarlanmış Sermaye Getirisi)- Risklere göre ayarlanmış, banka sermayesi kullanımının karlılığının bir göstergesi. Beklenen getirinin bankanın ekonomik sermayesine (bazı durumlarda düzenleyici sermayeye) oranı olarak hesaplanır ve yüzde olarak ifade edilir. RAROC'u belirleme seçeneklerinden biri beklenen gelirin oranıdır. RAROC göstergesi, şirket faaliyetlerinin riskle ilişkilendirildiği ve geleneksel muhasebe yöntemleriyle elde edilen karlılık göstergelerinin yorumlanmasını zorlaştırdığı durumlarda kullanılır. Bu, bankacılık, sigortacılık, menkul kıymet alım satımı sonuçlarının değerlendirilmesi, farklı risk özelliklerine sahip yatırım projelerinin beklenen karlılık düzeylerinin karşılaştırılması ve benzerleri için geçerlidir.
CIR (Maliyet/Gelir Oranı)— iş yapmanın verimliliğini yansıtan bir gösterge. Raporlama dönemine ait banka giderlerinin (faaliyet giderleri) faaliyet kârına (faaliyet geliri) oranı olarak hesaplanır ve yüzde olarak ifade edilir. CIR %100'ü aşarsa bu, bankanın zararla çalıştığı anlamına gelir. Bankacılık uygulamaları için %50'ye kadar bir CIR değeri kabul edilebilir.
Yurt içi uygulamada, kâr, varlıklar ve sermaye, mali derleme ve yayınlama prosedürüne ilişkin Talimatların Ek 2'sinde belirtilen, Ukrayna bankalarının üç aylık “Bilanço” raporunun maddelerinin derlenmesine ilişkin Prosedür uyarınca hesaplanır. Ukrayna Merkez Bankası Yönetim Kurulu'nun 07.12.2004 tarih ve 598 sayılı kararıyla onaylanan Ukrayna bankalarının beyanları. Kârlılık göstergeleri, banka kaynaklarının kullanımının verimliliğini, iş yapma verimliliğini değerlendirmeyi ve bankaların pozisyonlarını karşılaştırmayı amaçlamaktadır. Piyasadaki bireysel bankalar.
5. Banka faaliyetlerinin karlılığının analizi
Ekonomik faaliyette sadece kâr miktarı değil, aynı zamanda nihai sonuca ulaşmak için kullanılması gereken kaynak miktarı da önemlidir. Etkiler ve maliyetler arasındaki ilişki bankacılık faaliyetlerinin karlılığını yansıtmaktadır.
Kârlılık, yatırılan fonların 1 rublesi başına getiri seviyesini karakterize eder; bu, ticari bir banka ile ilgili olarak, bankanın hissedarlarının katkıda bulunduğu fonların, bankanın elde ettiği kar miktarına oranı anlamına gelir.
Bankacılık faaliyetlerinin karlılığı şu şekilde hesaplanır = defter karı / giderleri * 100
OJSC Belinvestbank ve Gomel'deki şubesi için karlılık göstergelerini hesaplayalım ve karşılaştıralım. Hesaplamaları Tablo 5.1'de sunacağız.
Tablo 5.1
Bankacılık faaliyetlerinin karlılığının dinamikleri
|
Göstergeler |
Sapmalar (+,-) |
||
|
1. Banka şubesi |
|||
|
3. Sapma |
|||
Tablodaki verileri incelediğimizde ana bankanın kârlılığının yüzde 0,05 azaldığını, şube kârlılığının ise yüzde 0,49 arttığını görüyoruz. Bir banka şubesi için bu olumlu bir gelişme çünkü yatırılan sermayenin getiri oranı arttı. Ancak enflasyon koşullarında kârlılığın en az %15 olması gerekir. Bu nedenle OJSC Belinvestbank'ın modern ekonomik koşullarda başarılı bir şekilde faaliyet gösterebilmesi için karlılık düzeyini kademeli olarak artırması gerekiyor. Ayrıca tabloya göre. Tablo 5.1'de ana bankanın 2002 yılı kârlılığının şube kârlılığından daha yüksek olduğu görülmektedir. Bunun nedeni, ana bankanın kendisine büyük bir gelir getiren büyük miktarda hizmet sunması ve dolayısıyla yatırılan sermayenin getiri oranını arttırmasıdır.
Bir bankanın karlılığını analiz ederken, çeşitli karlılık göstergelerini vurgulamak gelenekseldir. Böylece, aşağıdaki karlılık göstergeleri ayırt edilir: banka karlılığı, genel karlılık düzeyi, varlıkların getirisi, işletme varlıklarının getirisi, bankanın öz sermaye getirisi. Bu göstergeleri tabloda hesaplayacağız. 5.2.
Tablo 5.2
Kârlılık göstergeleri seti
|
Göstergeler |
||
|
1. Banka karlılığı (kar/gider) |
||
|
2. Genel karlılık düzeyi (kardan gelire) |
||
|
3. Varlıkların getirisi (kardan varlıklara) |
||
|
4. İşletme varlıklarının getirisi (işletme varlıklarına göre kâr) |
||
|
5. Sigorta şirketinin karlılığı (bankanın özsermayesine aktarılan kâr) |
Bankanın kârlılık göstergesi, ticari bir bankanın toplam giderleri içindeki kârın payını yansıtmaktadır. Bu göstergede 2002 yılına göre 2003 yılında bir düşüş olduğunu görüyoruz, bu da bankanın toplam gelirleri içinde kârın payının azaldığını gösteriyor.
Genel karlılık seviyesinin göstergesi, bankanın kendi ve mobilize edilmiş fonlarının kullanımındaki verimlilik derecesini, yani aktif operasyonların karlılığını yansıtır. 2003 yılında bu göstergede 2002 yılına göre bir düşüş olduğunu görüyoruz, bu da bankanın öz kaynaklarının yeterince verimli kullanılmadığı anlamına geliyor.
Aktif faaliyetlerin karlılığının gerçek sonucu, işletme varlıklarının karlılık göstergesi aracılığıyla belirlenebilir. Bunu yapmak için bunu varlıkların getirisiyle karşılaştırmanız gerekir. Faaliyet varlıklarının getirisinin varlık getirisinden daha yüksek olduğunu görüyoruz. Aynı zamanda 2003 yılında 2002 yılına göre farkın artması varlık yönetiminin kalitesinin arttığını göstermektedir.
Özsermaye getirisi göstergesi, ticari bir bankanın toplam özsermayesi içindeki kârın payını yansıtır. 2003 yılında bu göstergede 2002 yılına göre bir artış olduğunu görüyoruz, bu da olumlu bir gelişme.
Ticari bir bankanın karlılığı (karlılığı), bankacılık faaliyetlerinin verimliliğinin temel göreceli göstergelerinden biridir. Bankanın karlılık düzeyi, karlılık oranıyla karakterize edilmektedir.
Bankanın genel karlılık düzeyi (Rtot), bankanın genel karlılığının yanı sıra 1 ruble başına karı da değerlendirmenize olanak tanır. gelir (gelirdeki kârın payı), %
Rtot = kâr: banka geliri x 100
Bu gösterge, aktif ve kredi operasyonlarının karlılık derecesini karakterize eden bir dizi katsayı kullanılarak açıklığa kavuşturulabilir.
Banka karlılığının temel göstergesi özsermaye getirisini yansıtan göstergedir, %
Kâr
K1 = Sermaye x 100
Bu gösterge 1 ruble başına karı karakterize eder. sermaye. Payda, bankanın kendi fonlarının tamamının eklenmesiyle genişletilebilir. Banka hissedarları bu göstergenin farklı bankalardaki değerlerini karşılaştırarak fonlarının plase edilmesine karar verebilmektedir.
Kârlılık göstergesi K1 varlıkların karlılığına (K2) ve aşağıdaki formülle ifade edilen sermaye yeterlilik oranına (K3) bağlıdır:
K1= K2 x K3, yani.
Kâr: Sermaye = (kâr: varlıklar) x (varlıklar: sermaye)
Bu, bankacılık faaliyetlerinin kârlılığının varlıkların performansına (kar/varlık) doğrudan bağlı, sermaye yeterlilik oranıyla (sermaye/varlık) ters ilişkili olduğu anlamına gelmektedir. Bu durumla bağlantılı olarak, bir bankanın riskin eşiğinde faaliyet göstermesinin neden karlı olduğu ortaya çıkıyor; Öz sermayeli varlıkların en az sağlanması. Kârlılığı artırma rezervi, varlıkların kârlılık derecesinde (K2) bir artış olmaya devam ediyor. Bu gösterge, aktif faaliyetlerin karlılığını karakterize eder ve 1 ruble başına kar miktarını tahmin eder. varlıklar.
Bankanın aktif operasyonların (K2) karlılığını artırmaya yönelik çalışmasının ana yönleri, bu göstergenin iki faktöre ayrıştırılmasıyla belirlenebilir:
K2 = K4 x K5, yani.
kâr: varlıklar = (gelir: varlıklar) x (kâr: gelir) Varlıkların karlılığı doğrudan varlıkların getirisine bağlıdır ( K4) ve kârın banka gelirlerindeki payı (K5).
K4 katsayısı bankanın faaliyetlerini varlık tahsisinin verimliliği açısından karakterize eder; gelir yaratma fırsatları:
K4 = D1 + D2, yani.
K4 = gelir: varlıklar = (faiz geliri: varlıklar) = (faiz dışı gelir: varlıklar)
Dizin D1 bireysel aktif operasyonların karlılık düzeyini, kredi portföyünün yapısını ve gelir getirici kredi varlıklarının toplam varlıklar içindeki payını etkiler.
Katsayı K5 bankanın giderlerini kontrol etme yeteneğini yansıtır:
K5 = 1 – P1 – P2 – P3, onlar.
K5 = kâr: gelir = (gelir - gider - vergiler) : gelir = (Gelir: gelir) - (vergi: gelir) - (faiz dışı giderler: gelir) - (faiz giderleri: gelir)
Her faktörün gelirdeki payı ne kadar küçük olursa, K5 katsayısı da o kadar büyük olur.
Aktif kârlılığı bankanın faaliyetlerini tam olarak karakterize etmemektedir, çünkü Tüm varlıklar gelir getirmez. Bu tür varlıkları hariç tutarak aktif operasyonların karlılığına ilişkin daha gerçekçi bir sonuç elde ediyoruz:
K6 = Kâr: gelir getiren varlıklar
Bu sayede 1 ruble başına kar miktarı belirlenecek. karlı aktif operasyonlar.
Arasındaki fark K2 ve K6 Gelir getirmeyen varlıkların sayısını azaltarak kârlılığı artırma potansiyelini değerlendirmenize olanak tanır. Her şeyden önce bu, hareketsizleştirilmiş öz fonlarla ilgilidir. Toplanan fonları kredi kaynağı olarak kullanan bankalar için bu göstergelerin mutlak eşitliği imkansızdır, çünkü bankaların çekilen mevduatların bir kısmını en likit ve dolayısıyla gelir getirici olmayan biçimde tutmaları gerekmektedir. Batı pratiğinde gösterge K2 yatırım getirisi denir ve K6 - varlıkların getirisi.
Kredi verme operasyonlarının karlılığının bir göstergesi kredilerin karlılığıdır:
Borç verme faaliyetlerinden elde edilen kar: verilen kredilerin toplam tutarı, dahil. Uzun vadeli krediler açısından borç verme faaliyetlerinden elde edilen kâr: uzun vadeli kredilerin tutarı ve Kısa vadeli krediler açısından borç verme faaliyetlerinden elde edilen kâr: kısa vadeli kredilerin tutarı.
Bu gösterge 1 ruble başına kar miktarını karakterize eder. kredi verdi.
Banka giderlerinin verimliliğini değerlendirmek için genellikle kârın toplam banka giderleri (veya maliyet) tutarına oranı kullanılır. Bu gösterge 1 ruble başına karı karakterize edecektir. masraflar.
Kârlılık göstergelerini analiz ederek banka faaliyetlerinin verimliliğini artırmaya yönelik rezervleri tespit etmek mümkündür.
Kârlılık düzeyi ile bilançonun likidite oranı arasındaki geri bildirimi hatırlamak önemlidir. Yükümlülüklerdeki düşük ücretli kaynakların yüksek oranı karlılığın artmasına yardımcı olur, ancak bankanın likidite seviyesini azaltır ve tersine, gelir getirmeyen önemli miktarda varlık karlılığı azaltır, ancak likiditeyi artırır.
Ticari bir bankanın karlılık düzeyini değerlendirmenin ana yöntemlerinden biri, aşağıdakileri içeren finansal oranlar sistemini analiz etmektir:
1. Finansal oranın hesaplanan gerçek değerinin standart seviyesiyle karşılaştırılması;
2. belirli bir bankanın oranının bu gruba ait rakip bankaların oranlarıyla karşılaştırılması;
3. Katsayı dinamiklerinin değerlendirilmesi;
4. Katsayı dinamiğinin faktör analizi.
Kârlılık oranları sistemi aşağıdaki göstergeleri içerir:
a) Kâr ve varlıkların oranı,
b) vergi öncesi karın ve varlıkların oranı;
c) kâr ve özsermaye oranı;
d) çalışan başına kar.
Bu göstergelerin hesaplanmasına yönelik metodoloji, benimsenen muhasebe ve raporlama sistemine bağlıdır.
Varlıklardan elde edilen kâr bankanın karlılığının ilk niceliksel değerlendirmesini yapmamızı sağlayan ana katsayıdır. Bu katsayıyı hesaplama yöntemleri aşağıdaki gibi olabilir:
K₁ = P: OSA
P'nin dönem kârı olduğu yerde,
OSA, dönem içindeki bilanço aktif toplamının ortalama bakiyesidir.
K₂ = (P – Dn): OCA
Dn'nin istikrarsız gelir olduğu yer.
Katsayılar arasındaki fark K₁ Ve K₂ kârların istikrarsız kaynaklardan temizlenmesidir. Katsayının dinamikleri daha sonra değerlendirildiğinde bu temel önem taşır. Kârlılık oranındaki artışın istikrarsız kaynaklarla sağlanması durumunda bankanın notunun yüksek olması mümkün değildir.
Net kâra dayalı katsayıyı hesaplarken, bankacılık deneyiminin genelleştirilmesi sonucunda Dünya Bankası uzmanlarının önerdiği standart değerleri kullanabilirsiniz. Özellikle katsayının standart seviyesi K₁%1,15 ile %0,35 arasında değişmeli, katsayı K₂– %1'den %0,6'ya kadar.
Varlıklara vergi öncesi kar– kar/varlık oranıyla karşılaştırıldığında oran.
Katsayının hesaplanması:
K = (P + NP): İşletim Sistemi
NP – dönem için ödenen tüm vergiler
OS – dönemin toplam bilançosuna dayalı ortalama bakiye.
Kâr/varlıklar ile vergi öncesi kâr/varlık oranları arasındaki fark ne kadar büyük olursa, diğer şeyler eşit olduğunda kazanç yönetimi de o kadar kötü olur.
Özsermayeye kar.Öz sermaye, ticari bir bankanın kaynaklarının en istikrarlı kısmıdır. Bu nedenle istikrar ve kar artışı 1 ovuştur. Geçmiş dönemlerdeki özsermaye, gelecekte de kârlılık düzeyinin korunmasını bir ölçüde garanti etmektedir. Son olarak bu oran, yatırımlarının etkinliğini göstermesi nedeniyle kurucuların, hissedarların veya hissedarların ilgisini çekmektedir.
Özsermaye getirisi oranlarının hesaplanmasına yönelik metodoloji:
K₃ = P: SRsk
Burada SR, dönemdeki ortalama sermaye miktarıdır.,
K₄ = (P + Np (vergi öncesi kar): CPac)
Katsayı için standart seviye K₃ katsayı için %10 ila %20 arası K₄– 15%.
Çalışan başına kar– kar ve personel yönetiminin ne kadar koordineli olduğunu değerlendirmenizi sağlayan bir oran. Katsayı hesaplama yöntemi:
K₅ = P: SChr
P bilanço karı nerede
SChr - dönemdeki ortalama çalışan sayısı.
Kârlılık oranları sisteminde temel gösterge kâr/varlık göstergesidir. Gerçek değeri, bir bankanın verimliliğini (kârlılığını) değerlendirmenin tek kriteri değildir. Bu, öncelikle yüksek kârların genellikle büyük riskle ilişkili olduğu gerçeğiyle açıklanmaktadır, bu nedenle bankanın risk koruma derecesinin aynı anda dikkate alınması çok önemlidir. İkincisi, adı geçen karlılık oranının dinamiklerini belirleyen faktörlerin arkasında yatan ekonomik olaylar temel öneme sahiptir.
Kârın hacmi ve yapısı, bu genel göstergenin önemine rağmen, bankanın verimlilik düzeyi hakkında her zaman tam bilgi sağlamaz. Bir bankanın kârlılığının son özelliği, kârlılığı olarak düşünülebilir.
Kârlılık, kârların maliyetlere oranını gösterir ve bu anlamda bankanın verimliliğini karakterize eder; Mutlak göstergelerin analizini niteliksel içerikle tamamlayarak mali kaynaklarının geri dönüşünü sağlar. Kârlılık göstergelerinin genel ekonomik anlamı, bankanın (kendi ve ödünç alınan) harcadığı her rubleden elde edilen karı karakterize etmeleridir.
Önemli sayıda farklı karlılık göstergesi vardır.
Bankanın genel karlılık düzeyi, bankanın genel karlılığının yanı sıra 1 ruble başına karı da değerlendirmemize olanak tanır. gelir (karın gelirdeki payı):
Dünya uygulamasında bu gösterge, bankanın genel karlılığının (sermaye getirisi) göstergesi ile belirlenir. Bu gösterge dünya pratiğinde adını almıştır KARACA. Bankanın toplam bilançosunun veya net kârının (P), özsermayesine (K) veya ödenmiş kayıtlı sermayesine oranı olarak hesaplanır:
Bu ve diğer karlılık göstergelerinin hesaplanması, ülkede benimsenen raporlama ve muhasebe sistemine bağlıdır. Rusya koşullarında, kârlılık göstergesi hesaplanırken şu anda bilanço kârı kullanılmaktadır.
KARACA hissedarlar (hissedarlar) tarafından yatırılan fonların verimliliğini karakterize eden bankanın verimliliğini gösterir. Büyüklük KARACA doğrudan banka bilançosunun toplam para birimindeki özsermaye ve borç alınan fonların oranına bağlıdır. Aynı zamanda, öz sermayenin payı ne kadar büyük olursa ve genel olarak kabul edildiği gibi bankanın güvenilirliği ne kadar yüksek olursa, sermayesinin yüksek karlılığını sağlamak o kadar zor olur.
Bir bankanın genel karlılığının bir diğer önemli göstergesi aktif karlılığıdır. 1YuA, Bankacılık varlıklarının rublesi başına kâr miktarını gösteren. Bu gösterge, bankanın aktif operasyonlarının verimliliğini ve bir bütün olarak banka yönetiminin verimliliğini analiz etmek için kullanılır ve aşağıdaki formülle belirlenir:
burada A varlıkların ortalama değeridir.
Bu kârlılık göstergesinin olumlu dinamiği, banka varlıklarının kullanım etkinliğindeki artışı karakterize ediyor. Aynı zamanda, bu göstergedeki hızlı bir artış, varlıkların yerleştirilmesiyle ilişkili risklerin derecesinde bir artışa işaret etmektedir.
Bu gösterge bir bankanın karlılığını diğerinin karlılığıyla karşılaştırmak için kullanılır. Düşük bir oran, yüksek işletme giderlerinin veya muhafazakar kredi ve yatırım politikalarının sonucu olabilir.
2009'da kredi kuruluşlarının aktif kârlılığı keskin bir düşüşle %0,7*'ye, özsermaye kârlılığı ise %4,9'a düştü (2008'de bu rakamlar sırasıyla %1,8 ve %13,3'tü). Yıl içinde aktif kârlılığı 699 bankada (faaliyet gösteren kredi kuruluşlarının %66,1'i) azalırken, özsermaye kârlılığı 737 bankada (yüzde 69,7) azaldı. 1 Ocak 2010 itibarıyla bankacılık aktif kârlılığı %1,7, özsermaye kârlılığı ise %13,2 olarak gerçekleşti. 2005-2010 için bu göstergelerin dinamikleri. Şekil 2'de gösterilmiştir. 17.1.
Pirinç. 17.1.
Rusya Merkez Bankası'nın bir bankanın varlık ve sermaye getirisini hesaplama yöntemine göre, finansal sonuç, varlıkların ve sermayenin ortalama maliyetini ifade eder ve gelir yapısı göstergesi, bir kerelik işlemlerden elde edilen net gelirin yüzdesi olarak tanımlanır. finansal sonuç için.
Varlık ve sermaye getirisi göstergeleri ile gelir yapısına ilişkin bir gösterge, bir bankanın finansal istikrarını değerlendirmede kullanılan karlılık değerlendirme göstergeleri grubuna (toplamda altı tane vardır) dahil edilir. Aynı zamanda, grubun altı göstergesinin de ağırlıklı ortalaması olan bir grup karlılık değerlendirme göstergesi için genel sonuç hesaplanırken karlılık göstergeleri en büyük ağırlığa sahiptir.
Bir bankanın finansal istikrarını değerlendirmek için beş grup gösterge kullanılır. Bankanın mali istikrarı, tüm gösterge grupları için "tatmin edici" bir sonuca sahip olması halinde, bankanın mevduat sigortası sistemine katılım şartlarını karşıladığının kabul edilmesi için yeterli olarak kabul edilmektedir.
Göstergeler ve R2 bağımlıdır; R (( ürüne eşit evrensel bir göstergedir R2 ve LZ sermaye yeterliliği oranı:
Bu oran, bir bankanın kârlılığının varlıkların kârlılığına doğrudan bağlı olduğunu, sermaye yeterlilik oranıyla ise ters orantılı olduğunu göstermektedir.
Aynı zamanda, bankanın kendi sermayesi ile minimum varlık desteğine sahip olması durumunda faaliyet göstermesi kârlıdır. Sermayenin artan getiri oranı R (( / büyüme nedeniyle SCH Banka varlıklarının büyümesinin banka kaynaklarının büyümesiyle sağlanması gerektiğinden, bir sınırı vardır.
Şu anda Rus bankalarının bilançolarından (ve eklerinden) elde edilen verilerin, karlılık göstergelerine ilişkin çeşitli seçenekleri hesaplamak için yeterli bilgi içermediğine dikkat edilmelidir.
Kârlılığın çeşitli yönlerinin analizi, bankanın aktif ve pasif operasyonlarının kârlılık göstergelerinin hesaplanmasını gerektirir. Aktif operasyonlar banka gelirinin ana kaynağıdır ve buna dayanarak bankanın karlılığı aktif operasyonların verimliliğine göre belirlenir. Belirli aktif operasyon türlerinin (kredi, yatırım, döviz vb.) karlılığını hesaplamak ve analiz etmek için, benzer her aktif operasyon grubu için elde edilen gelir miktarının belirlenmesi gerekir.
operasyonlar ve bu operasyonlar için yapılan harcamaların karşılık gelen tutarlarıyla karşılaştırın.
Nerede Ra1 - i-th tipi operasyonların karlılığı; - i-th türündeki işlemlerden elde edilen gelir miktarı; A (( i-tipi operasyonların yürütülmesinde kullanılan varlıkların ortalama değeridir.
Banka kaynaklarının çekildiği pasif operasyonların karlılığı, çekilen kaynakların toplam miktarının bankanın toplam yatırım tutarına oranı olarak hesaplanır:
Yükümlülükleri çekmenin karlılığının (verimliliğinin) genel özellikleri, çekilen belirli kaynak türleri için karlılık göstergeleri ile detaylandırılmalıdır: mevduat, faturalar, bankalararası krediler.
1. Kârlılık analizinin ana göstergeleri sistemi
Kâr, değerlendirmenin en önemli göstergelerinden biri olmasına rağmen, bankanın faaliyetlerinin verimlilik düzeyi, tahsis ettiği veya yatırdığı kaynakların bu kârı getirebilme yeteneği hakkında her zaman yeterince objektif bilgi sağlamaz.
Kâr (net gelir) ile onu elde etme araçları arasındaki korelasyonların sonucu olan kârlılık veya kârlılık göstergeleri, büyük ölçüde bankanın verimliliğini - mutlak analizi tamamlayan finansal kaynaklarının üretkenliği veya getirisini - karakterize eder. niceliksel değerleri ve bunların niteliksel içeriğini ortaya çıkarmak. Çoğu göreceli göstergenin ekonomik anlamı, bankaya yatırılan her bir fon rublesinden (sahip olunan veya ödünç alınan) elde edilen karı karakterize etmeleridir.
Kârlılık göstergeleri, analizine sistematik bir bakış açısıyla yaklaşılması gereken bankanın mali durumunun genel bir değerlendirmesinin temelini temsil eder.
2. Banka karlılığının genel göstergelerinin analizi
Bir bankanın faaliyetlerinin bir bütün olarak karlılığını karakterize etmek ve analiz etmek için, gelişmiş piyasa ekonomilerine sahip ülkelerde, ayrıştırma yaklaşımı veya DuPont yöntemi (bunu geliştiren ve ilk uygulayan şirketin adını almıştır) en sık kullanılır. Bu yöntemin özü, özsermaye birimi başına kar miktarını etkileyen ana faktörlerin belirlenmesidir. Analiz sırasında:
Temel karlılık göstergelerinin adım adım bileşenlerine ayrıştırılması gerçekleştirilir;
Bu tür bir ayrıştırmanın her aşamasında bunların ayrıntılı bir çalışması yapılır;
Elde edilen göstergelerin değerlerinin, küresel bankacılık uygulamalarının karakteristik değerlerinin düzeyi ile karşılaştırılması yapılır;
Sapmalar tespit edilerek ticari bankanın performansına doğrudan etki eden nedenler tespit edilmektedir.
Banka kârlılığının belirlenmesinde iyi bilinen bir diğer yöntem ise Gordon modelidir. Bu modele göre karlılık, bankanın yıl sonunda veya cari dönemde ihraç ettiği menkul kıymetlerin getiri oranı olarak tanımlanmaktadır.
Şematik olarak şöyle görünür:
Toplam karlılık = 1+ P 1 – P 0
nerede: D 1 - yıl sonunda temettüler;
P 0 - menkul kıymetlerin satın alma fiyatı;
P1 - hisselerin satış fiyatı.
Dolayısıyla, bir bankanın menkul kıymet getirisi şeklindeki toplam karlılığı, hisselerinin temettü getirisi ve satış getirisinden oluşur.
Yabancı bankacılık uygulamalarında kullanılan üçüncü karlılık hesaplama yöntemi Sharpe modelidir.
Bu yöntemi kullanarak bankanın kârlılığı, raporlama dönemi başında menkul kıymetlerinin beklenen getiri oranı olarak hesaplanır:
E(R) = Rf + (E(Rm) – Rf) x b
burada: E(R) - beklenen getiri oranı (hesaplanan değer);
RF - risksiz faiz oranı (örneğin devlet tahvilleri);
E(Rm) – Rf - risk primi;
E(Rm) - risksiz faiz oranı ve risk priminden oluşan beklenen piyasa oranı;
b piyasa riski düzeltme faktörüdür.
Hisse fiyatının ve banka tarafından ödenen temettü düzeyinin (Gordon modelinde kârlılığın hesaplanmasının temelini oluşturan) bankanın verimliliğini değerlendirmede en objektif piyasa göstergeleri olduğuna inanılmaktadır. Ancak, hem temettü miktarının hem de dolayısıyla banka hisselerinin fiyatının, hem kredi kurumunun karlılık düzeyine hem de büyük ölçüde kararların bu göstergeler üzerindeki etkisine göre belirlendiği gerçeği göz ardı edilemez. hissedarları tarafından yapılmıştır.
Bilanço ve raporlama verileri, gerçek (piyasa) değerlerinden bir miktar farklılık gösterse de, özsermaye getirisi göstergesi ve bu verilere (DuPont modeli) dayanılarak hesaplanan diğer oranlar, bankanın performansını doğrudan ve doğrudan değerlendirmektedir.
Sharpe modeli hakkında konuşursak, bankanın karlılık göstergesi, menkul kıymetlerinin tahmini getiri oranı ile belirlenir. Değeri, faiz oranları türlerinin (risksiz oran, risk primi) farklılaştırılmasında ve ayrıca piyasa riskini karakterize eden ayarlama katsayısında resmileştirilmesi gerçekleştirilen olası planlanmış riskler dikkate alınarak hesaplanır. Bu model, önceki muhasebe modellerinden farklı olarak ekonomik olarak adlandırılan modellerden biridir.
Böylece bankaların kârlılığını belirlemeye yönelik mevcut yöntemler, düzeyinin çeşitli konumlardan analiz edilmesini ve değerlendirilmesini mümkün kılmaktadır.
Rus ticari bankalarının uygulamasında, karlılığın hesaplanması ve analizi için verilen modeller (DuPont modeli hariç) hala oldukça nadiren kullanılmaktadır.
DuPont modeli çok faktörlü olduğundan ve ayrıca raporlama verilerine dayanarak oluşturulduğundan, genelleştirilmiş kârlılık göstergelerinin analiz edilmesi amaçlarını diğer modellere göre daha fazla karşılamaktadır, bu nedenle bu özel modelin yurt içi bankacılık uygulamalarında kullanılma olasılıklarını ele alacağız. .
Bu sistem (model) özellikle bir dizi temel göstergenin hesaplanmasını ve değerlendirilmesini sağlar: sermaye getirisi, varlıkların karlılığı, varlıkların getirisi, varlıkların kullanımı, sermaye çarpanı.
Sermaye getirisi oranı (k 1), Dünya uygulamasında alınan ROE adı, bankanın vergi sonrası net karına oranı olarak hesaplanır. P onun net değerine İLE veya banka sermayesinin tamamının hissedarlara ait olduğu ve aşağıdaki formülle belirlendiği durumda ödenmiş kayıtlı sermaye:
veya (sermaye kayıtlı sermayeye eşit olduğunda) - hisse başına net gelirin bir hissenin defter değerine oranı olarak (hisse başına net gelir, net kârın dolaşımdaki hisse sayısına oranına eşittir). Bankanın verimliliğini, hissedarlarının çıkarları açısından gösterir ve onlar tarafından yatırılan fonların verimliliğini karakterize eder (gelişmiş ülkelerde, banka sermayesinin ortalama getiri oranı% 5 ila 20 arasında değişmektedir).
Bu göstergenin dezavantajı, incelenen dönem için bilançodaki kârın değerinin, brüt kârdan vergiden muaf rezervlerin oluşturulması nedeniyle resmi olarak artabilmesi ve kârın geri kalan kısmındaki vergi miktarını azaltabilmesidir. ve dolayısıyla net kâr miktarını kendisi artırıyor, ancak gerçek artışı bu olmuyor. Ayrıca özsermaye getirisinin yüksek olması, yeterliliği ile ters orantılı olabilir, yani özsermaye seviyesinin düşük olması nedeniyle bu katsayı yüksek bir değere sahip olabilir.
Kârlılığın bir diğer önemli göstergesi ise varlık karlılık oranı k 2 , bankacılık varlıklarının her bir rublesinden elde edilen kar miktarını karakterize eden. Hem bankanın bireysel aktif operasyonlarının hem de bankanın bir bütün olarak yönetiminin etkinliğinin analiz edilmesi ve diğer bankalarla karşılaştırmalı analiz yapılması amaçlanmaktadır. Aşağıdaki gibi tanımlanabilir:
Nerede A - Döneme ait varlıkların ortalama değeri.
Bu oranın büyümesi, bankanın mevcut varlıkları kullanma etkinliğinde bir artışa işaret ettiği için olumlu değerlendirilmelidir; ancak bu göstergenin çok yüksek bir değerinin, bankayla ilişkili risklerin arttığının işareti olabileceği de akılda tutulmalıdır. bankanın varlıklarının yerleştirilmesi.
Varlık karlılığı oranı, banka için önemli ve bazen kesinlikle gerekli işlevleri yerine getirmelerine rağmen gelir getirmeyenler de dahil olmak üzere, bankanın sahip olduğu tüm varlıkların ortalama yıllık karlılığını karakterize eder. Aynı zamanda gelir varlık tabanıüretken paylarını, çalışma ve gelir elde etmelerini belirler:
DBA = SA-VE
burada: DBA - varlıkların gelir tabanı;
CA - toplam varlıklar;
IA'lar gelir getirici olmayan varlıklardır.
Tüm varlıkların getirisinin büyüme oranı, varlıkların gelir tabanının büyüme oranından daha yüksekse, bu durum ya bankanın kredi verdiği faiz oranlarında bir artışa işaret edebilir ve muhtemelen kendisini artan riske maruz bırakabilir ya da Bankanın toplam gelirleri içinde faiz dışı gelirlerin (her türlü hizmetin sağlanması karşılığında alınan) payının artması olumlu bir gelişme olarak değerlendirilmelidir.
Gelir tabanının toplam varlık getirisinden daha hızlı büyüdüğü durumlarda, bankanın muhafazakar bir kredi politikasından ya da ağırlıklı olarak faaliyet giderlerinin yüksek olmasından söz edebiliriz.
Varlık getirisi göstergesinin bir varyasyonu orandır mevcut varlıkların karlılığı net kârın bankanın maksimum homojen yatırımlarına oranı olarak tanımlanan ve bankada geçerli olan aktif faaliyetlerin (çoğunlukla kredi) karlılığını gösteren k 2.1:
k 2,1 = P/Aosn
Diğer varlık türlerine (yatırım projeleri, menkul kıymet işlemleri, para birimi vb.) ilişkin kârlılık göstergeleri de benzer şekilde belirlenirken, net kâr göstergesi yerine gelir göstergeleri kullanılır ve payda her türdeki varlıkların ortalama değeridir. Her grubun varlıklarındaki artışa, bunların kullanımından elde edilen kârda daha yüksek oranlarda artış eşlik etmesi durumunda değerleri artacaktır.
Kârlılığı analiz ederken, faaliyet gelirleri ve giderleri, banka işletme giderleri, personel maliyetleri, vergiler ve diğer gelir ve giderler gibi kâr bileşenlerinin varlıkların ortalama değeri ile ilişkisindeki değişiklikleri belirlemek gerekir. Elde edilen sonuçlar diğer bankaların benzer göstergeleri veya önceki dönemlerle karşılaştırılarak bankada bazı aktif operasyonların ne kadar etkin yürütüldüğüne dair sonuçlar çıkarılabilir.
Ticari bir bankanın faaliyetlerinin etkinliğinin genel göstergeleri arasında aynı zamanda gösterge de bulunmaktadır. dağıtım normları k 6 ulaşmış, temettü şeklinde ödenen kâr miktarının oranı olarak tanımlanır polis, tüm net kâra:
Hisse başına kâr miktarı, bankanın finansal yeteneklerini dolaylı olarak karakterize eden bu göstergenin değerine bağlıdır.
Söz konusu oranın paydası bankanın net karı değil, gelirinin istikrarlı bir kısmı ise k 6.1 katsayısı şu şekilde hesaplanır:
k 6,1 = P D / D - D n
Dn bankanın gelirinin istikrarsız bir parçasıdır.
Bankanın standart operasyonlardan elde ettiği gelirin bir kısmına atfedilebilecek temettü payı, bankanın gelirinin istikrarlı kısmına bağlıdır.
Banka karlılığının genel göstergelerini analiz ederken, kârının ne kadarının sadece özsermayeye değil aynı zamanda borç alınan sermayeye de düştüğünü belirlemek gerekir:
K 7 + P d / K n
Nerede K 7- varlıklar ile özsermaye arasındaki farka eşit olan bankanın ödünç alınan sermayesi: K 7 = A - K.
Bu göstergedeki bir azalma, ödünç alınan fonların etkin kullanılmadığını gösterir ve bunun tersine, bir artış, ödünç alınan sermayenin iyi bir getirisini gösterir.
3. Banka departmanlarının karlılığının analizi
Kârlılık analizi, bankanın fonksiyonel bölümlerinin verimliliğini belirlemek için önemli bir araçtır. Kârlılığın genel olarak elde edilen etkinin katlanılan maliyetlere oranı olduğunu varsayarsak, banka bölümlerinin faaliyetlerinin kârlılığı öncelikle her yapısal birimin kârının karşılık gelen gider miktarına oranı olarak anlaşılmalıdır. tarafından karşılanmıştır:
B ben = P ben / P ben
nerede: b ben - i'inci banka bölümünün karlılığı;
Pi, i'inci bölümün karıdır;
Pi - 2. bölümün giderleri.
Bankanın bölümlerinin gelir getirdiği durumlarda (kredi, döviz, yatırım bölümleri, menkul kıymetlerle çalışma bölümü ve diğerleri hakkında konuşabiliriz), yaptıkları harcamaların karşılık gelen miktarındaki azalmayla işlerinin verimlilik göstergesi artar. .
İkinci olarak, bir bölümün faaliyetlerinin kârlılığı, elindeki varlıkların kullanımının verimliliği olarak, bölümün kârının onu elde etmek için gereken varlıkların ortalama değeriyle ilişkilendirilmesiyle belirlenebilir:
D ben = P ben / A ben
burada Ai, söz konusu dönem boyunca varlık bölümü tarafından kullanılan verilerin ortalama değeridir.
Sunulan verilere dayanarak, genel olarak incelenen yıl boyunca bölümün oldukça etkili çalıştığına dair bir ön sonuç çıkarabiliriz: alınan gelir, kar, tahsis edilen fon hacimleri ve aktif getirisi oranlarına ilişkin göstergeler istikrarlı bir şekilde büyüyor.
Ancak kârlılık göstergelerinin dinamikleri üzerine yapılan bir çalışma, analiz edilen yılın son çeyreğinde varlık getirisi göstergesinin değerinin D en büyüğüydü ve %1,7'ye eşitti; yılın en iyi kârı 25.000 rubleydi; bu değer bölümün kârlılığının başka bir göstergesi - giderlerinin verimliliğinin bir göstergesiydi B- 4 puanlık düşüş yaşandı. Bunun nedeni, bölümün giderlerinin, gelirlerinin büyüme hızına göre daha hızlı artmasıydı (bölümün elde ettiği gelirin harcamalara harcanması sonucunda kâr göstergesi sadece 2 puan artarken gelir 32 puan arttı). masraflarını karşılıyor). Dolayısıyla, birden fazla kârlılık göstergesini aynı anda analiz ederken, bir departmanın çalışmalarının sonuçlarını daha objektif bir şekilde değerlendirmek mümkündür.
Bankanın işleyişinin sağlanmasına ilişkin hizmetlerin (muhasebe, iç kontrol, bankacılık işlemlerinin otomasyonu, güvenlik, diğer hizmetler) etkinliğinin belirlenmesi ne yazık ki zor görünmektedir. Bu konuda genel ve oldukça şartlı bir fikir, her bölümün çalışanlarının maaşlarının toplam maliyetlerini benzer bankacılık kurumlarının benzer göstergeleri ile karşılaştırarak elde edilebilir.
Konu 2.2 Ticari bir bankanın karı
